|
ОБЗОР РЫНКА НЕДВИЖИМОСТИ САНКТ-ПЕТЕРБУРГА
1. ВВОДНАЯ ЧАСТЬ
Общую экономическую ситуацию в Санкт-Петербурге в 1998 году можно охарактеризовать как депрессивную, в сильной степени зависящую от развития макроэкономики России. Уже с начала года начали проявляться признаки надвигающегося финансового кризиса, резко повысилась ставка рефинансирования Центрального банка России, в условиях дефицита денежных средств сократились программы бюджетного финансирования в регионе. В связи с чем в Петербурге в течение года значительно увеличилось количество банкротств предприятий, исследовательских институтов, зависящих от финансирования из федерального бюджета, прежде всего по линии Министерства обороны. В связи со значительным повышением стоимости банковских кредитных ресурсов существенно снизилась внутренняя инвестиционная активность предпринимательских структур в Петербурге. Положительные тенденции на внутреннем инвестиционном рынке, начавшиеся в 1997 году вследствие снижения ставок по кредитным ресурсам банков ( по валютным кредитам √ ниже 25 % годовых ) приостановились.
Внешние инвесторы, учитывая общую ситуацию в регионе, также проявили низкую инвестиционную активность. Исключение составляют программы кредитования Всемирного банка, поддерживавшие жилищное строительство в течение последнего года на достаточно высоком уровне.
Августовский финансовый кризис отбросил развитие рынка недвижимости на несколько лет назад. Шок вследствие финансового кризиса, когда в течение 2-3 месяцев практически не совершалось сделок с недвижимостью, прошел. Однако, реальные потери бизнес-структур вследствии инфляционного скачка резко снизили внутреннюю инвестиционную активность на рынке Петербурга. Количество сделок существенно сократилось, предложение обьектов сильно превышает спрос.
2. РЫНОК ИНВЕСТИЦИОННЫХ ПРОЕКТОВ И ОТДЕЛЬНОСТОЯЩИХ ЗДАНИЙ
В Петербурге почти 62 тысячи зданий, из них около 42 тысяч √ жилых, общей площадью около 92 тыс. кв. м. и около 18 тысяч нежилых, общей площадью около 33 тысяч кв. м.
Данный сегмент рынка недвижимости Петербурга находится в течение последних лет в крайне пассивном состоянии. Предложение значительно превышает спрос, что приводит к снижению цен и продолжительности маркетингового срока. Покупка крупных жилых или нежилых зданий в центре города - крайняя редкость. В основном сделки совершаются с небольшими объектами площадью от 500 до 2000 в.м. Около 30-50 зданий постоянно находятся в ⌠активном рекламном поле■, однако число реально совершенных сделок в течение года всего около десятка.
Причинами столь удручающего положения можно назвать:
Общий дефицит финансовых ресурсов в регионе;
Не развитое юридическое обеспечение инвестиционных проектов;
Сложная и запутанная система рассмотрения бюрократическими органами власти условий вхождения инвестора в проекты развития недвижимости;
Отсутствие юридических условий для привлечения банковского финансирования, т.к. права собственности на объект по инвестиционному договору переходят к инвестору только по завершении проекта.
В 1993-1995 г.г., в условиях отсутствия должного юридического обеспечения и организационных механизмов, городскими властями были заключены многочисленные инвестиционные договора по реконструкции зданий в центре города. Начатые проекты реконструкции были в подавляющем большинстве приостановлены в 1995-1996 годах вследствие негативного развития политических и экономических процессов в России. Принятые в 1996-1997 г.г. постановления Губернатора, призванные создать и упростить механизм реализации инвестиционных проектов, механизм перехода имущественных прав по ранее заключенным имущественным договорам, еще более усложнил ситуацию. Процесс пересмотра инвестиционных условий или перехода прав реализации по незавершенным проектам связан с необходимостью согласования в многочисленных инстанциях (Администрация района города, КУГИ, КЭП, Комитет по строительству, ИТК, Губернатор) и может занимать больше года. В довершение ко всему, компании, инвестировавшие свои средства, но столкнувшиеся с финансовыми сложностями, рискуют вообще потерять права на проект и возможность вернуть затраченные деньги. Банки крайне неохотно рассматривают возможность кредитования инвестиционных проектов, потому что отсутствует предмет обеспечения кредита, т.к. права собственности на объект инвестиций оформляются только после окончания реконструкции.
В связи с данной ситуацией десятки достаточно привлекательных зданий в центре города практически отрезаны от рынка недвижимости.
Альтернативой инвестиционным проектам стала получившая свое развитие в 1998 году практика прямой продажи зданий внешними управляющими обанкротившихся предприятий. Несомненным достоинством данной схемы является возможность прямой покупки объектов и получение инвестором прав собственности на объект, что создает условия для привлечения банковского кредитования под развитие проекта.
К сожалению, предложения внешних управляющих в большей мере связаны с реализацией объектов, находящихся в производственной зоне или на периферии города и не всегда могут удовлетворить требования потенциальных инвесторов. Хотя цены продажи административных зданий приемлемы и до августовского кризиса составляли от 200 до 400 дол/кв. м.. После августовского кризиса, под угрозой наложения ареста со стороны налоговой полиции, некоторые административные здания в центре города выставляются на продажу даже по цене от 85 до 200 дол/ кв. м.. Несмотря на демпинговые цены, покупательской активности тем не менее пока не наблюдается.
Практика развития банковского кризиса в Латвии 1995-1996 г.г. показала, что требуется определенное время и определенные условия для того, чтобы активизировался рынок отдельностоящих зданий:
Падение цен должно достигнуть своей низшей точки;
Банковская система должна быть реанимирована. Хотя бы самые крупные банки должны устойчиво проводить операции по платежам в рублях и валюте без угрозы их закрытия из-за банкротства;
Курс национальной валюты должен быть стабилизирован или хотя бы прогнозируем;
Должны быть созданы, хотя бы организационно, условия и инструменты для привлечения международных долгосрочных финансовых ресурсов;
Устойчивость экономического развития не должна сильно зависеть от происходящих политических событий.
Юридическая среда должна обеспечивать возможность заключения прямых сделок по купле-продаже зданий с соответствующим закреплением прав собственности в государственном регистре, без каких либо условий по возможному отчуждению зданий или земли у владельца.
При наступлении вышеперечисленных условий на рынке активизируются в первую очередь наиболее гибкие спекулятивные структуры, работающие на скупке недвижимости в ⌠горячих■ рынках в период после кризисной стабилизации с целью извлечения сверх прибылей в период экономического подъема. Как правило, появление подобных спекулятивных структур означает косвенное признание оздоровления регионального рынка и имеет ряд несомненно позитивных моментов, ибо после скупки ряда объектов делается все для привлечения на рынок серьезных инвестиционных компаний, потенциальных покупателей своей недвижимости.
Практика прохождения кризисов в постсоциалистических странах восточной Европы показала, что вышеперечисленные условия наступают в течение 12-18 месяцев после начала финансового кризиса.
Реальное положение на конец марта в Петербурге следующее:
уже имеются возможности для приобретения отдельно стоящих зданий с регистрацией прав на недвижимость в Городском Бюро Регистрации прав на недвижимость без каких либо инвестиционных условий.
Падение цен почти достигло своей низшей точки.
Банковская система пока еще не реанимирована. Даже наиболее крупные банки не обеспечивают устойчивых взаиморасчетов клиентов и не совершают банковские операции в полном объеме.
Механизмы привлечения международных финансовых ресурсов посредством представительства Всемирного банка и ЕБРР нуждаются в адаптации к после кризисным условиям;
К сожалению, экономическое развитие в России пока еще очень сильно зависит от политических процессов. Глубокий кризис власти является сильнейшим дестабилизирующим фактором современного этапа развития России.
Учитывая вышеперечисленное, можно ожидать начало серьезного подъема рынка инвестиционных проектов и отдельно стоящих зданий лишь после решения политических проблем и формирования прагматичного, экономически мыслящего Правительства.
3. РЫНОК ЖИЛЬЯ
В настоящее время в Петербурге проживает около 4.8 млн. жителей, в почти 44 тыс. жилых зданиях общей площадью примерно 92 000 тысячи кв. м., в почти 1 600 000 квартирах.
В хорошем техническом состоянии (износ от 0 до 20 %) находится примерно 20 % жилья, в удовлетворительном (износ от 21 до 40%) √ 50 %, неудовлетворительном ( износ свыше 30%) √ 30%, 15 млн. кв. м. жилого фонда нуждается в капитальном ремонте. Почти 25 % населения Петербурга проживает в коммунальных квартирах.
Рынок жилой недвижимости представлен следующими сегментами:
= Первичный:
- строящиеся многоквартирные здания в микрорайонах;
- реконструируемые многоквартирные здания в центре города;
- строящиеся сблокированные односемейные дома;
= Вторичный:
Купля-продажа
- квартир в центре;
- квартир в микрорайонах.
Аренда
- обычных квартир
- квартир повышенной комфортности.
В связи с отсутствием инженерно подготовленных территорий с более-менее развитой сервисной инфраструктурой, низкой покупательной способностью населения, не развитостью рынка земли, рынка частных домов практически не существует. Допотопные архитектурные решения построенных в течение последних пяти лет зданий, чрезвычайно низкая ликвидность и цена реализации подобных строений, тому свидетельство.
Лишь на первичном сегменте рынка, благодаря кредитам на жилищное строительство Всемирного банка, наблюдалась неплохая динамика развития. За год было построено около 900 тыс. кв. м. жилья. Причем, около 80% нового строительства обеспечивалось частными инвестициями. Благодаря банковским кредитам и отсрочкам платежей до 2-3 лет, застройщикам и инвесторам удавалось реализовывать построенное жилье в микрорайонах города по цене 450-550 дол/кв. м. общей площади. В связи с финансовым кризисом Всемирный банк временно приостановил выдачу новых кредитов по программе жилищного кредитования. Российские банки, решающие в настоящее время вопросы своего выживания, также не в состоянии финансировать строительство. Большое количество проектов строительства жилых зданий в ввиду отсутствия финансирования заморожено. Здания на завершающей стадии строительства застройщики пытаются распродать снизив цену реализации в долларовом эквиваленте до 30 %. Учитывая, что затраты на строительство в долларовом эквиваленте в результате падения курса рубля снизились, т.к. индексирование зарплаты и рост стоимости отечественных стройматериалов пока существенно отстает от роста курса доллара, застройщики могли временно позволить такое снижение цены продажи. Однако, перспективы строительства жилья на ближайшие 2-3 года весьма туманны, т.к. себестоимость строительства сегодня практически равна цене реализации, а в результате снизившейся покупательной способности ожидать скорого повышения цен на квартиры не приходится. Вероятно, это станет возможным лишь при формировании новой кредитной среды и снижении ставок кредитования потенциальных покупателей ниже 18-22 % в валютном эквиваленте.
Неплохие перспективы имели набиравшие силу проекты строительства сблокированных односемейных домов. Более низкие затраты, по сравнению с частными домами, на инженерную подготовку территории и общестроительные работы (до 20-30 %); возможность относительно недорого, для каждой семьи, решить вопросы безопасности проживания и сервисного обслуживания, делали данные проекты достаточно привлекательными для довольно широкого слоя потенциальных покупателей мечтающих о собственном доме. До кризиса цены реализации сблокированных домов в Коломягах, Каменке, на Каменном острове составляли от 750 до 1200 долларов за кв. м.. В настоящее время их цена продажи опустилась до 550-950 долларов за кв. м..
Несмотря на крайне неудовлетворительное состояние жилых домов в центре города, за год было реконструировано менее десятка зданий. Причиной тому - недостаток финансовых ресурсов в городе, сложная юридическая схема инвестиционных проектов по реконструкции зданий в центре, в некоторых случаях необходимость осуществления сложных действий по расселению жильцов перед реконструкцией зданий. Из всех реконструированных зданий только у нескольких качество проведенных строительных работ, внутренняя планировка и отделка помещений соответствует понятию ⌠европейский стандарт■. Без отделки квартиры до кризиса продавались по цене 850-1100 дол/кв. м. Срок реализации составлял 6-8 месяцев. После кризиса цены снизились до уровня 650-900 долл./кв. м.
Динамику изменения цен на разные по месторасположению и качеству квартиры в течение последних пяти лет можно проследить из следующей диаграммы:
Условные обозначения:
n - Центр, евроремонт s - Новые районы, кирпичные
l - Центр, без ремонта u - Новые районы, панельные
Аренда жилья
Предложение обычных петербургских квартир в центре и в микрорайонах существенно превышает спрос. Для многих арендодателей сдача квартиры в аренду является единственным доходом. Качество предлагаемого в аренду жилья в большинстве своем очень низкое. Поэтому даже при соотношении спроса и предложения 1:6 найти недорогую, нормально меблированную квартиру довольно трудно. Рынок аренды обыкновенных квартир достаточно динамичен, подвержен некоторым сезонным колебаниям
Предложение высококачественного жилья в аренду также превышает спрос. В подавляющем большинстве потенциальным арендатором высококачественных квартир является иностранец, сотрудник иностранной фирмы или представительства. Количество сдаваемых в аренду высококачественных квартир составляет всего около 100-150 в год.
На представленной ниже диаграмме хорошо видна динамика изменения уровня арендной платы за различное по своему качеству жилье в течение последних 5 лет.
Условные обозначения:
n - Центр, евроремонт l - Новые районы s - Центр
4. РЫНОК ОФИСНЫХ ПОМЕЩЕНИЙ
Определяющим оборотом рынка офисных помещений составляет аренда. Характерно практическое отсутствие нового строительства как фактора пополнения существующих офисных площадей. Основной источник пополнения офисного пространства Петербурга - реконструкция существующих зданий под офисные и переоборудование под таковые административных зданий умирающих предприятий, НИИ и других организаций.
Рассматривая структуру рынка офисных помещений можно выделить следующие основные сегменты:
Помещения, которые сдаются в аренду городскими властями в лице КУГИ. Доля города на рынке офисных помещений составляет более 40 %. Арендные ставки исчисляются по методике ГУИОН и почти соответствуют средним рыночным. Сегодняшний правовой статус арендатора помещений позволяет лишние метры сдавать в субаренду с уведомлением арендодателя. В большинстве своем, это помещения низкого и среднего класса с уровнем аренды от 100 до 250 дол./кв. м .,год. В условиях кризиса, чтобы удержать арендаторов, КУГИ идет на значительное снижение арендной платы, вводя свой, отличный от Центрального банка, курс рубля.
Переоборудованные помещения в административных зданиях предприятий, НИИ, организаций, свернувших или значительно сокративших свою деятельность. В связи с сокращением финансирования многих программ из федерального бюджета, в частности по линии министерства обороны, количество переоборудованных под офисы зданий существенно увеличилось за последние 2-3 года. Завершившийся процесс приватизации путем акционирования, способствует прояснению правового статуса многих зданий. Недвижимость акционированных предприятий и учреждений сдается в аренду с заключением прямых арендных договоров. Помещения в зданиях предприятий или учреждений находящихся в федеральной или муниципальной собственности, сдаются в субаренду с согласованием арендного договора с КУГИ. В большинстве своем уровень предлагаемых помещений довольно низок, невелики и арендные ставки, составляющие около 100-200 дол./кв. м., год. Августовский кризис существенно отразился на данном сегменте рынка офисных помещений. Увеличилось количество предложений пустующих помещений, ставки аренды в некоторых случаях снизились на 30-60 %, однако увеличить количество заполненных площадей сегодня довольно сложно.
Доля данного сегмента на рынке составляет более 30 %.
Приспособленные под офисы расселенные квартиры и другие встроенные помещения. Как правило, предлагаемые офисы расположены в историческом центре с развитой инфраструктурой. Диапазон уровня арендной платы довольно широк (от 50 до 500 дол/кв. м./год ) и зависит от качества проведенного ремонта, месторасположения, соседства с коммунальными квартирами и т.п.. Доля этого сегмента не превышает 10%.
Офисные центры. Около 10 офисных центров в городе соответствуют уровню европейского стандарта по качеству отделки помещений, месторасположению, уровню предоставляемых услуг. Арендные ставки составляют 300-750 дол/кв. м./год.
Еще 2-3 десятка офисных центров выделились из сегмента административных зданий предприятий и учреждений в полноценные офисные центры с оказанием более-менее полного перечня стандартных услуг. Однако, качество данных услуг и качество реконструкции помещений не позволяет причислить их к категории ⌠А■. Стоимость аренды может составлять в подобных центрах 200-350 дол./кв. м./год.
Условные обозначения:
n - В офисных центрах s - В административных зданиях
l - В жилых зданиях, евростандарт u - В жилых зданиях, совстандарт
5. РЫНОК ТОРГОВЫХ ПОМЕЩЕНИЙ
Рынок торговых помещений является самым активным сегментом рынка недвижимости Петербурга.
По установленному в 80-х годах и действующему до сих пор градостроительному нормативу на 1000 городских жителей должно приходиться 280 кв. м. торговых площадей. Из них под продовольственные магазины должно отводиться 120 кв. м.. Норматив, на тот промежуток времени, был обеспечен на 80-85 %.
В конце 1998 года в Петербурге действовало около 30000 торговых точек, примерно 8000 магазинов (из них 5000 √ продовольственные), 415 торговых комплексов. Норматив 80-х годов по обеспеченности магазинами в настоящее время превышен, и тем не менее наблюдается устойчивая тенденция на увеличение количества магазинов и торговых площадей. В развитых европейских странах на одного городского жителя приходится около 2 кв. м. торговой площади. Даже приняв к сведению разную покупательную способность населения европейских стран и Петербурга, можно констатировать, что тенденция на увеличение общего количества торговых помещений достаточно устойчива. Здесь мы не рассматриваем качественное различие торговых площадей в Петербурге и европейских странах.
Практика развития рынков недвижимости пост социалистических стран наглядно показала, что при достижении определенной экономической стабилизации первым и наиболее динамично развивающимся оказывается рынок торговых помещений.
Подавляющее число магазинов расположено в центральной части города. В Центральном и Адмиралтейском районах, в которых проживает лишь около 0.5 миллиона жителей, расположено почти треть магазинов города. В таких густонаселенных спальных районах, как Приморский, Фрунзенский, Невский, Выборгский и Калининский, в которых проживает примерно 2.8 миллиона человек, расположено лишь около 30 % всех магазинов. Такое распределение торговых площадей по районам наглядно характеризует объективную тенденцию, показывающую, что основной товарооборот происходит на торговых улицах в центре города. Это, безусловно, отражается и в дифференциации арендной платы за 1 кв. м. торговой площади по городу.
Как правило, для объекта торговли доминирующей будет являться такая характеристика, как проходимость. В наиболее проходимых местах товарооборот на единицу площади максимален. Максимальны и арендные ставки. Так, в до кризисный период на участке Невского проспекта от канала Грибоедова до площади Восстания и на близлежащих к нему улицах (район категории А) арендные ставки составляли 1000-1100 дол/кв. м./год. После тяжелого периода начала финансового кризиса, уже к концу ноября, декабрю восстановился устойчивый спрос на торговые помещения, расположенные на Московском и Лиговском проспектах, в районе Владимирской и Сенной площади, Владимирском, Большом, Каменноостровском проспектах (категория В). К марту уровень аренды торговых площадей снизился :
В районе Невского проспекта √ на 15-25 %;
На проходных участках традиционно торговых улиц ( категория В ) √ на 20-40 %;
В спальных районах (категория С)√ на 30-60 %.
Возросло количество предложений помещений в аренду в связи с банкротством магазинов. Наибольшее количество банкротств наблюдается на периферии города, несмотря на максимальное снижение и так достаточно низкой арендной платы. Заполняемость помещений новыми арендаторами медленнее всего происходит также на периферии. Время активного экспонирования на рынке может составлять в данных районах от 2 до 10 недель. Несмотря на то, что в районах категории В также наблюдается высокое количество банкротств, заполняемость освобождаемых помещений происходит гораздо быстрее. Так, в октябре-декабре только на Большом проспекте освободилось около 8 магазинов, половина из которых нашла новых арендаторов в течении декабря-января. Скорость сменяемости арендаторов максимальна в районе категории А и в среднем составляет 2-4 недели.
Несмотря на возросшее предложение и реанимацию спроса, количество заключаемых договоров в течении декабря-февраля было невелико. Помимо фактора новогодних праздников, агентства отмечают несоответствие ожидаемого уровня арендной платы у арендаторов и арендодателей. Арендодатели достаточно инерционно снижают величину аренды, а потенциальные арендаторы пытаются явно демпинговать, максимально сбивая уровень арендных платежей. Расхождение порой достигает 20-40 %. Практика банковского кризиса в Латвии показала, что период вхождения в зону реальных арендных ставок с увеличением количества заключаемых сделок может составить от 6 до 8 месяцев после начала кризиса. К этому времени происходит определенная стабилизация аренды на новом уровне.
В кризисный период резко возросло количество выставляемых магазинов на продажу. В связи с отсутствием какой-либо кредитной среды, падение цен на торговые помещения очень существенно. В большинстве случаев это вызвано необходимостью быстрой продажи для возвращения банковских кредитов. Поэтому, с целью сокращения времени экспонирования на рынке до 1-2 месяцев, цены на магазины в районах С иногда снижаются до 300-350 дол. кв. м., а в районах В до 450-600 дол./кв. м.. Данная ситуация создает уникальные возможности для спекулятивных операций с торговыми площадями в интервале 2-3 лет.
Ниже представлена диаграмма показывающая динамику изменения уровня аренды на различные по качеству и месторасположению торговые помещения в течении последних пяти лет
Условные обозначения:
n - Невский пр. s - Центр, торговые улицы l - Новые районы, у метро
6. РЫНОК ПРОИЗВОДСТВЕННЫХ И СКЛАДСКИХ ПОМЕЩЕНИЙ
Учитывая специфику общеэкономической ситуации в Петербурге, для данного сегмента рынка характерна в целом стабильно-депрессивная ситуация с существенным превалированием предложения над спросом. В связи с этим, уровень арендной платы и цены продаж стабильно низкие на протяжении последних лет. В условиях кризиса существенно возросло количество выставляемых на рынке объектов и увеличилось время их экспонирования. Цены на производственные и складские помещения требующие осуществления работ по ремонту и реконструкции уменьшились с 120-150 дол./кв. м. до 70-80 дол./кв. м., в отдельных случаях до 40 дол./кв. м..
В последнее время пользуются спросом складские помещения в южных районах города с хорошими подъездными путями, наличием на территории железнодорожной ветки.
Ставка аренды производственных и складских помещений по реально заключаемым сделкам составляет около 3-6 дол./кв. м., мес..
Учитывая, что соотношение годовой арендной ставки к цене продажи составляет 1.5-2 , в настоящее время безусловно выгодно помещения покупать в собственность , а не арендовать. Однако, учитывая отсутствие кредитной среды и дефицит денежных средств в городе, большинство клиентов все-таки вынуждены помещения арендовать. На продажу в основном выставляются помещения большой площади, как правило отдельные корпуса заводов, площадью в несколько тысяч кв. м., а основной спрос помещений в аренду составляет от 300 до 1000 кв. м..
Ниже представлены графики изменения уровня аренды производственных и складских помещений в течении последних пяти лет.
Условные обозначения:
n - Центр s - Новые районы
Условные обозначения:
n - Центр s - Новые районы
7. ВЫВОДЫ
Рынок недвижимости Петербурга находится в глубоком кризисном состоянии. Причиной тому является общеэкономический кризис в стране. В свою очередь общеэкономические процессы в России сегодня очень сильно зависят от кризиса власти . Война в Югославии, слабость Президента, острая политическая борьба в Госдуме крайне негативно сказываются на ощущении стабильности в государстве. В таких условиях чрезвычайно сложно сформировать экономически мыслящее Правительство способное разработать прагматичную программу по выходу из кризиса. Действия нынешнего Правительства больше направлены на достижение политической стабильности в государстве. Пока кризис власти в стране не будет преодолен, говорить о возможных сроках экономической стабилизации и оздоровлении очень сложно.
В связи с этим сложно прогнозировать дальнейшее развитие ситуации на рынке недвижимости Петербурга. С одной стороны, хочется верить, что цены на обьекты недвижимости почти достигли низшей отметки. С другой стороны, если Правительству не удастся удержать контроль за общеэкономической ситуацией, курсом рубля, вместе с инфляционным скачком цены на недвижимость еще больше опустятся.
Рынку еще предстоит пережить банкротство крупных строительных и инвестиционных компаний, что в еще большей степени снизит цены на обьекты незавершенного строительства.
Несмотря на минимальные цены, интерес российских компаний, умудрившихся сохранить свои капиталы, к недвижимости очень слабый. Западные инвесторы, учитывая политическую нестабильность в стране, психологически не готовы к вхождению на российский рынок.
Участникам рынка недвижимости остается только ждать, когда политики смогут добиться политической стабильности как непременного условия для экономического возрождения.
агентством "НИРА-ФОНДС "
Лицензия 000138
Литейный, 2
Тел. 273-65-04
e-mail nira@estate.spb.ru
|
Жилая
Продажа квартир
Новостройки
Аренда
Загородная
Коммерческая 
Доска объявлений
Реестр фирм
Материалы
Работа
Кабинет
Почта
